Le jeune Prince Edward est fatigué de vivre dans son château car il n'a pas d'ami.
Sa seule compagnie est sa mascotte le faucon Edgar qui a le mal des hauteurs. Tom Canty, lui, est un petit mendiant qui désire être Prince... rien qu'un seul jour. C'est alors que ces deux jeunes garçons, si semblables physiquement se rencontrent et décident d'échanger leur place.